Tóm tắt giao dịch Westpac: Tăng gấp đôi vị thế với các đồng tiền Antipodean
Bộ phận giao dịch của Westpac đang đặt cược vào ba chiến lược liên kết với nhau, tất cả đều hướng đến cùng một chủ đề: sự thống trị của đồng đô la Mỹ đang lung lay và các đồng tiền Nam bán cầu đã sẵn sàng tận dụng cơ hội này. Đây cũng là chủ đề mà tôi đã viết về.
Giao dịch #1: Sự bứt phá của đồng Aussie
Giao dịch tiêu biểu là mua rổ AUD, bắt đầu ở mức 100.0 vào ngày 29 tháng 10, với mục tiêu 105.00 và điểm dừng lỗ giờ đã chuyển về hòa vốn. Nền tảng cơ bản đang rất thuận lợi. Thị trường đang định giá khả năng RBA sẽ tăng lãi suất thêm 18 điểm cơ bản tại cuộc họp tuần tới, một thay đổi mạnh mẽ khiến nhiều người bất ngờ. Tuy nhiên, ngay cả khi Thống đốc Bullock khiến các nhà đầu cơ thất vọng và giảm bớt kỳ vọng tăng lãi suất tiếp, Westpac vẫn cho rằng rủi ro giảm giá là hạn chế.
Tại sao? Ba trụ cột vững chắc: CNY giảm dần giúp nâng cao vị thế cạnh tranh của Australia, giá hàng hóa ổn định và cổ phiếu MSCI ngoài Mỹ đang thể hiện sức mạnh truyền thống đầu năm. AUD/USD vừa giảm 18 pip xuống còn 0.7023.
Giao dịch #2: Bán khống đô la Mỹ
Chiến lược rộng hơn là bán khống rổ USD, bắt đầu từ ngày 11 tháng 12 ở mức 100.0, cũng hướng tới mục tiêu 105 với điểm dừng tại mức vào lệnh. Đúng là đồng bạc xanh đã tăng giá sau khi Bộ trưởng Tài chính Bessent loại trừ khả năng can thiệp thị trường ngoại hối phối hợp với Nhật Bản, và bình luận gần đây của Powell đã giảm nhẹ lo ngại về thị trường lao động. Nhưng Westpac cho rằng đó chỉ là nhiễu thông tin.
"Những vấn đề cơ cấu sâu xa vẫn còn tồn tại ở USD, bao gồm vấn đề định giá và sự đánh giá lại trật tự địa chính trị sau Davos đang làm sống lại nghi ngờ về độ tin cậy dài hạn của USD cũng như phân bổ tài sản vào Mỹ," Westpac viết.
Giao dịch #3: Sự trở lại của Kiwi
Cuối cùng là NZD/USD. Westpac đã dự báo chính xác đợt giảm giá trong tháng 1 xuống 0.5711, và những ai làm theo khuyến nghị mua ban đầu của họ hiện đang có lợi nhuận 6%.
"Trong ấn phẩm cuối năm 2025 mô tả các giao dịch có độ tin cậy cao cho năm 2026, chúng tôi đã khuyến nghị mua NZD/USD mỗi khi giảm về 0.5700, mục tiêu 0.6100. NZD/USD đã thực sự giảm xuống 0.5711 vào ngày 9 tháng 1 và đã tăng 6,0% kể từ đó (lên 0.6051)," họ lưu ý.
Hiện họ đang chờ mua lại khi giá điều chỉnh về 0.5880, mục tiêu 0.6100+ với điểm dừng tại 0.5830.
Lý do rất đơn giản: kết hợp quan điểm tiêu cực về USD với nền kinh tế New Zealand đang cải thiện. Các dự báo GDP hiện tại từ cả Westpac và RBNZ, cùng với các mô hình nhịp độ kinh tế riêng của họ, đều cho thấy tín hiệu tích cực. Câu hỏi lớn là liệu đà phục hồi này có kéo dài đến năm 2026 hay không sẽ chỉ được trả lời sau đợt công bố dữ liệu tháng 5 (CPI quý 1, lao động, GDP quý 4). Nhưng hiện tại, Westpac sẵn sàng đặt niềm tin vào New Zealand miễn là điểm vào lệnh mang lại tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận hợp lý.
Tôi nghĩ ấn tượng là NZD vẫn tăng hôm nay mặc dù là một ngày rủi ro cao trên thị trường.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Mọi thông tin trong bài viết đều thể hiện quan điểm của tác giả và không liên quan đến nền tảng. Bài viết này không nhằm mục đích tham khảo để đưa ra quyết định đầu tư.
Bạn cũng có thể thích
Rủi ro đang chuyển dịch! Goldman Sachs: Chênh lệch CDS của các nhà sản xuất chip lần đầu tiên vượt qua các nhà cung cấp đám mây lớn, AI CDS đạt kỷ lục
Goldman Sachs cho biết rủi ro tín dụng AI đang chuyển từ các ông lớn điện toán đám mây xuống các nhà cung cấp chip, khi chênh lệch CDS của chip lần đầu tiên trong gần ba tháng vượt qua các nhà cung cấp dịch vụ đám mây quy mô lớn, phản ánh lo ngại ngày càng tăng trên thị trường về sự khấu hao GPU và mức độ rủi ro tài chính đối với khách hàng. Dưới tác động của làn sóng cung ứng mạnh, mức chênh lệch lãi suất trái phiếu của các nhà cung cấp dịch vụ đám mây tăng đáng kể và kỳ hạn bị rút ngắn. Khi hàng nghìn tỷ USD tài trợ dự án sẽ đổ vào vào năm 2027, áp lực lên thị trường tín dụng dự kiến sẽ tiếp tục gia tăng.
Đơn hàng trị giá 3,57 tỷ USD khó chuyển đổi thành tiền mặt? Việc ra mắt Neutron bị hoãn và áp lực tài chính từ thương vụ mua lại Iridium (IRDM.US)
Doanh thu quý ba của Rocket Lab đạt 268 triệu USD, đơn hàng chưa thực hiện lên tới 3,57 tỷ USD. Chuyến bay đầu tiên của tên lửa Neutron bị lùi đến năm 2027, các khách hàng như ICEYE đã đặt lịch trước. Dù dòng tiền kinh doanh đã dương, nhưng kế hoạch mua lại Iridium cần hơn 3 tỷ USD tiền mặt, thu nhập tương lai...
Phân tích cổ phiếu mới trên thị trường chứng khoán Mỹ | “Kinh doanh tuổi trung niên” của thương mại điện tử S2B2C theo mô hình private domain: Toàn cầu Gia Tinh Tuyển (QQJ.US) kể câu chuyện tăng trưởng dựa vào điều gì?
Rốt cuộc điều gì đã mang lại cho Global Home Selected sự tự tin để đột phá vào Nasdaq?
"Thần chết bộ nhớ" Shawn Kim của Morgan Stanley lại cảnh báo! Bom thực sự là "vách đá lợi nhuận 2028", đồng loạt hạ giá mục tiêu các cổ phiếu bộ nhớ
Shawn Kim đã giảm mạnh giá mục tiêu cho cổ phiếu ngành bộ nhớ, với SK Hynix giảm 38% và Samsung Electronics giảm 19%. Ông cảnh báo ngành sẽ đối mặt với “vực thẳm lợi nhuận” vào năm 2028: cuối năm 2027 công suất mới được đưa vào hoạt động, xây dựng trung tâm dữ liệu bị trì hoãn, lợi nhuận HBM thu hẹp, giá giao ngay NAND giảm khoảng 20% trong hai tuần. Bốn áp lực lớn đồng thời, ông đã giảm mạnh giả định biên lợi nhuận DRAM dài hạn của hai công ty về mức trung bình lịch sử.
Giá tiền điện tử
Thêm
